Представьте, что трейдер видит возможность на криптовалютном рынке занять USDC (стабильный монета, привязанный к доллару США) под процентную ставку 3 % на DeFi стратегия Кэрри трейд платформе Aave. Трейдер планирует использовать заемные USDC для инвестиций в другую платформу DeFi, например Curve, которая предлагает доходность в размере 10 % за предоставление ликвидности пулу стейблкоинов. Часто кэрри-трейд в криптотрейдинге осуществляется на платформах децентрализованных финансов (DeFi), таких как Aave, Compound и Curve. Эти платформы позволяют трейдерам брать в долг криптовалюты по переменным процентным ставкам и инвестировать их в более доходные активы, включая пулы ликвидности и стейкинг. Например, трейдер может взять стейблкоины по низкой ставке и вложить их в криптовалюты или платформы с высокой доходностью. Прибыль формируется за счёт разницы между процентами, выплаченными по займу, и доходностью, полученной от инвестиций.
Лучшие стратегии выхода с Форекс для успешной торговли
Это позволит нивелировать или хотя бы смягчить потери от неудачных сделок. Крупные компании, располагающие целыми командами аналитиков и трейдеров, торгуют так называемыми «корзинами» Carry-пар. Мощный аналитический отдел, динамичное управление соотношением валют и их набором позволяют извлекать большие прибыли. Разница в учетных ставках между базовой и котируемой валютами в пользу базовой не дает гарантии положительного свопа. По британскому фунту учетная ставка еще выше, чем у USD из предыдущего примера, но своп здесь отрицательный. В таблице обратите внимание на пары с наибольшей разницей учетных ставок.
Локирование на Форекс и как из него выйти (примеры). Сравнения со Стоп Лосс и запреты в США
Сегодня поговорим о еще одном популярном среди инвесторов термине, а точнее стратегии Carry trade (кэрри трейд). Как часто бывает, это выражение на слуху у большинств, однако далеко не все понимают, что это вообще такое, зачем нужно, как работает и т.д. Таким образом, инвестор получает почти 6% прибыли, минимизируя валютные риски через хеджирование. В торговле на Форекс в качестве основных инструментов выступают так называемые валютные пары. Керри-трейд на Форекс ставит своей целью максимальное извлечение прибыли из свопа, а движение цен рассматривается как дополнительная прибыль или убыток. Кэрри трейдинг – это долгосрочные сделки, которые открываются на месяцы, а часто на год и более.
Кэти Вуд: миллениалы будут поддерживать «бычий рынок» десятки лет
Однако если курс валют изменится в неблагоприятную сторону, это может привести к существенным потерям. Особенно это касается ситуаций, когда заемная валюта дорожает, делая погашение кредита более затратным. Этот подход позволяет трейдерам извлекать выгоду как от разницы процентных ставок, так и от возможного благоприятного изменения валютных курсов. Центральные банки всех стран, которые имеют собственную валюту, регулярно формируют для нее процентную ставку в некотором объеме. В разных государствах она может называться по-разному, но чаще всего это процент, под который кредитуются коммерческие банки.
- Важно внимательно анализировать рыночные условия и применять диверсификацию для снижения потенциальных убытков.
- Несмотря на высокую волатильность, на длинных таймфреймах просматриваются явные нисходящие тренды.
- Биржевой трмин «Кэрри трейд» впервые был использован профессиональными инвесторами из США в 80-х годах прошлого столетия.
- Значение положительного свопа в Форексе означает, что по окончании торговой сессии трейдеру на депозит зачисляется прибыль.
- Информация об инвестировании и активах на сайте предназначена только для образовательных целей и не является инструкцией или прямой рекомендацией.
- Один ключевой совет, который я могу дать, – следить за информацией и внимательно отслеживать глобальные экономические события.
Carry Trade на валютном рынке (подробно)
На рынке Форекс, безусловно, есть возможности для кэрри трейдинга и сейчас. Просто требуется мыслить чуть шире и рассмотреть валютные пары состоящие из экзотических валют. Таким образом, пока валютная пара, которой вы торгуете, не сделает внушительное движется против вас, стратегия кэрри трейд будет приносить прибыль. За последние несколько лет процентная ставка у большинства центральных банков США, Европы и даже Азиатско-Тихоокеанского снизилась практически до нуля.
Поэтому за каждый день, пока открыта эта позиция, начисляется положительный своп, потому что фактически ты “владеешь” валютой с более высокой ставкой (AUD) и “занимаешь” ту, у которой ставка ниже (JPY). Если вы увидите положительный своп по этой конкретной валютной паре, то она потенциально может использоваться в вашей стратегии carry trade в 2023 году. Исторически так сложилось, что австралийский доллар имел наиболее высокую процентную ставку среди других мировых валют. В свою очередь, японская йена порождала спрос за счет своей низкой процентной ставки, а также статуса валюты-убежища. Инвестор занимает деньги в одной стране под низкий процент (наример, 3%) и вкладывает в облигации в другой стране под более высокую доходность (например, 5-10% годовых).
Они контролируют процентные ставки, чтобы управлять инфляцией и поддерживать экономический рост. Когда банк повышает ставки, это может привлечь иностранные инвестиции, что приводит к укреплению национальной валюты. Поэтому трейдеры, работающие с валютами, должны следить за изменениями процентных ставок, так как корректировка монетарной политики может как поддержать, так и нарушить их стратегию. Кэрри-трейд – это известная финансовая стратегия, которая уже много лет успешно используется на традиционных рынках.
Кэрри-трейд — тактика получения дохода на валютах с разными учетными ставками Центробанков. Так как учетная ставка — это та, по которой ЦБ кредитует коммерческие банки, ставка по кредитам в коммерческих банках США будет чуть выше — 2%. Трейдер может получить деньги в кредит в США под 2% и положить их на депозит в России с доходностью 22%. И хотя с «живыми» деньгами такая схема сложна по ряду причин, на Форексе она работает. В результате, возможное сокращение числа Carry-трейдеров в РФ может негативно сказаться на курсе российской национальной валюты. При падении спроса на гособлигации иностранные инвесторы будут конвертировать в рубли все меньше валюты.
Потом такую валюту можно инвестировать, например в облигации США или другие активы с высокой приылью. Словосочетание carry trade дословно переводится с английского, как «торговля на удержании». Эта стратегия предусматривает заработок не на изменение стоимости инструмента, а на разнице процентных ставок разных государств.
Например, трейдер может взять заем в валюте с низкой процентной ставкой, такой как японская иена, и инвестировать эти средства в валюту с более высокой доходностью, например, австралийский доллар. Кэрри-трейд основывается на том, что трейдеры заимствуют средства по низким процентным ставкам и вкладывают их в активы, которые предлагают более высокую доходность. Этот метод позволяет получать прибыль за счет разницы процентных ставок. Изначально кэрри-трейд был популярен на валютных рынках, особенно на Форекс, но со временем его начали использовать и на других финансовых рынках, включая криптовалюты.
Трейдер идет в банк и занимает у них $10 тысяч под залог чего-либо. Далее стоит эти деньги не потратить, а инвестировать с умом, например в государственные облигации. Основная суть использования стратегии заключается в том, что во многих странах низкие значения процентных ставок, которые регулируются центральными банками. По телевизору часто показывают новости о падении курса национальной валюты и о том, как кэрри-трейдеры этому поспособствовали. Но вряд ли кто-то понимает, о ком идет речь, ведь даже в обычной экономике школьного курса этого не изучают.
На первый взгляд, какая-то фантастика, не имеющая смысла, однако и такое бывает, вот только со множеством подводных камней. Крупные инвесторы “занимают” валюту под более низкую ставку и инвестируют в инструменты с более высокой ставкой на долгий срок. Банк Японии традиционно проводит сверхмягкую денежно-кредитную политику. Таким образом, выгодно “позаимствовать” дешевую иену, и вложить ее в долларовый инструмент. Наиболее выгодно смотрятся сделки с валютами стран с высокой инфляцией, например, с мексиканским песо и турецкой лирой. Carry trade стратегия Форекс предполагает открытие сделки в направлении положительного свопа.
Выбор осложняется нестабильностью наибольших разниц учетных ставок — страны с высокими ставками могут их снизить, чтобы не сдерживать развитие экономики, а с низкими, наоборот, поднять. Поэтому имеет смысл гнаться не столько за высокой разницей, сколько за стабильностью удержания ставки на одном уровне и направленностью тренда в сторону открытия сделки. Зависимость от положения дел в других отраслях торговли, например, от стоимости разного сырья. Бюджет страны и формирование запасов сильно зависят от доходов нефтегазовой сферы.
Также большинство брокеров на рынке Форекс взимают дополнительную плату за торговлю экзотическими валютными парами. С точки зрения брокера, волатильность и непредсказуемость также сказывается и на их рисках, поэтому они устанавливают дополнительную наценку к спреду. Как эксперт в области финансов, я здесь, чтобы предоставить вам исчерпывающее изложение стратегии кэрри-трейд.
Основываясь на своем анализе, я выявил отличную возможность для кэрри-трейда и осуществил сделку. В течение нескольких месяцев я успешно воспользовался разницей в процентных ставках и значительно заработал. Дополнительно к каждой стратегии необходимо отыскать подход, выработать правила для ее применения, использовать ее сообразно ситуации. На данный момент мировая экономика является относительно стабильной, поэтому Carry Trade снова набирает популярность как у отдельных трейдеров, так и у крупных инвестиционных компаний. В целом риски относительно невелики, поэтому даже не слишком опытный игрок рынка при должной подготовке может попробовать свои силы в данной стратегии. Валюты с высоким процентом называют высокодоходными, с низким – низкодоходными.
Переходя от традиционных рынков к миру криптовалют, важно рассмотреть, как адаптировать стратегию кэрри-трейда к этому новому и стремительно развивающемуся пространству. Затем Банк Японии впервые за 17 лет повысил процентные ставки в марте и снова поднял их в августе. Второй шаг в сочетании с воинственной риторикой Банка Японии и опасениями замедления экономики США вызвал всплеск волатильности валюты.
Фактически вы одалживали йену с низкой процентной ставкой и покупали за нее австралийский доллар с высокой ставкой. После того как заемные средства находятся в валюте с высокой процентной ставкой, следующим шагом будет инвестирование денег в активы или финансовые инструменты, приносящие более высокий доход. Сюда могут входить покупка государственных облигаций, корпоративных облигаций, а также инвестирование в акции или недвижимость в стране с валютой с высокой процентной ставкой. Для достижения успеха в стратегии кэрри-трейд необходимо иметь четкое представление о глобальных рынках, движениях валют и тенденциях процентных ставок.
Станьте профессиональным трейдером, который умеет анализировать рынок, оценивать риски и применять разные стратегии торговли. Разберитесь в рыночных механизмах, факторах, влияющих на котировки, торговых инструментах — и вы, в том числе, станете хорошим керри-трейдером. Стратегия подходит трейдерам в качестве дополнительного дохода к заработку на курсовой разнице. Размер капитала вы определяете сами, исходя из определения целей по прибыли.
Форекс обучение в школе Бориса Купера, переходите по ссылке и узнаете больше — https://boriscooper.org/.
